Plán 401(k) vs. výběr akcií: Jaký je mezi nimi rozdíl?
Investování v rámci plánu 401(k) může být pro lidi, kteří si rádi vybírají akcie sami, frustrující. Dostupná nabídka prostřednictvím zaměstnavatele může být omezená. A samozřejmě existují omezení týkající se tohoto programu 401(k). Největší z nich spočívá v tom, že se peněz nemůžete dotknout, dokud nedosáhnete 60 let, aniž byste se vystavili sankci.
Plán 401(k) má však podstatné výhody, které musí zvážit každý, kdo uvažuje o samostatném investování na důchod. Podstatné jsou daňové výhody. Navíc téměř polovina zaměstnavatelů dorovnává určitou část příspěvků svých zaměstnanců do programu 401(k). Průměrná maximální míra dorovnání činí 3,5 % příspěvku zaměstnance.
Podnik 401(k) má někdy špatnou pověst. Finanční guruové si stěžují, že je to špatná náhrada penzijního plánu a že mohou existovat lepší možnosti investování peněz. Je však investování na vlastní pěst jednou z těchto lepších možností? Pojďme si je porovnat.
Klíčové poznatky
- Příspěvek do systému 401(k) je založen na příjmu před zdaněním, což snižuje okamžitý daňový účet jednotlivce.
- Daň z peněz je odložena až do doby výběru, což pomáhá udržet zůstatek v systému 401(k) v čase.
- Přibližně polovina zaměstnavatelů přispívá svým zaměstnancům do plánu 401(k), přičemž medián dorovnání činí 3 %.
Plán 401(k)
Za prvé, plán 401(k) přináší daňové výhody. Investované peníze se odečítají od příjmů před zdaněním. Zhruba třetina ročního příspěvku ve výši 2 000 USD je tak fakticky anulována okamžitou úsporou na dani z příjmu, kterou zaměstnanec využívá.
Kapitálové zisky z peněz jsou osvobozeny od daně až do doby, kdy jsou peníze vybrány, nebo, řečeno vládním žargonem, do doby, kdy jsou vyplaceny. Odložení zdanění až do doby výplaty udržuje více peněz investovaných na účtu během pracovních let, a to se rovná vyšším výnosům v průběhu času. Kromě toho zhruba polovina společností, které nabízejí plány 401(k), poskytuje vyrovnávací příspěvek. Je těžké říci ne penězům zdarma.
Každá výhoda však přináší kompromis. Na peníze z fondu 401(k) nemůžete sáhnout, dokud nedosáhnete věku 59,5 let, aniž byste zaplatili splatnou daň z příjmu plus 10% daňové penále. (Existují určité výjimky, např. invalidita.)
66 000 dolarů
Částka, kterou by zůstatek na účtu 401(k) převýšil zůstatek individuálního sběratele akcií, za předpokladu investice 2 000 dolarů ročně s 3% dorovnáním ze strany zaměstnavatele a 7% roční mírou růstu po dobu 35 let.
Vaše investiční možnosti jsou omezeny na výběr, který nabízí váš zaměstnavatel. Ty obvykle zahrnují dostatečně širokou škálu podílových fondů, od velmi konzervativních až po velmi agresivní fondy, aby uspokojily většinu investorů. Váš zaměstnavatel může dokonce nabízet možnost vlastního řízení, kdy můžete spravovat všechny své fondy nebo jejich část sami.
Nakonec, nikdo nedokáže předpovědět, jaká bude daňová sazba, až půjdete do důchodu. Proto je obtížné odhadnout, kolik peněz budete mít na důchod. (Pokud máte k dispozici Roth 401(k), zvažte tuto možnost. Daň z příjmu zaplatíte předem a při výběru peněz neplatíte žádné daně z rozdělení)
Výběr akcií
Mnozí z nás mají hlavní finanční cíle, které nesouvisejí s odchodem do důchodu:
Proto se investování na vlastní pěst jeví jako atraktivní možnost. Peníze na vašem účtu jsou kdykoli k dispozici pro jakýkoli účel. Nehrozí vám žádné 10% sankce a nemusíte splňovat žádné podmínky pro výběr peněz.
Pokud máte k dispozici Roth 401(k), zvažte tuto možnost. Zaplatíte daň z příjmu předem a při výběru peněz nebudete platit žádné daně z rozdělení.
Získáte také svobodu investovat do čehokoli chcete. To však neznamená, že je to lepší volba. Pro začátek, na peníze, které investujete sami, se nevztahuje žádný dorovnávací příspěvek společnosti.
Daňové výhody plánu 401(k) v kombinaci s dorovnávacím příspěvkem zaměstnavatele jsou vítěznou kombinací. Pokud byste investovali 2 000 USD ročně po dobu 35 let a předpokládali 7% roční míru růstu, vydělal by program 401(k) s 3% dorovnáním ze strany zaměstnavatele přibližně o 66 000 USD více než makléřský účet.
„Pokud investujete svůj důchod přímo do akcií namísto penzijního účtu, budete při prodeji akcií podléhat zdanění dividend a kapitálových zisků. Rovněž máte proměnlivou výkonnost cen akcií, která si může vyžádat prodej v nevhodnou dobu. I když budete chtít nakupovat a držet, může se změnit ekonomický výhled, což si vyžádá prodej a realizaci kapitálových zisků,“ vysvětluje Kirk Chisholm, správce majetku ve společnosti Innovative Advisory Group v Lexingtonu ve státě Massachusetts.
Je tu také otázka vašich investorských schopností. Vydělávat dlouhodobě významné peníze jako sběratel akcií je nesmírně obtížné. Dokonce i profesionálové mají problém překonat celkový trh. Proto jsou tak oblíbené indexové fondy.
Pro většinu lidí je 401(k) lepší volbou, i když dostupné investiční možnosti nejsou ideální. Pro dosažení nejlepších výsledků se raději držte indexových fondů, které mají nízké poplatky za správu.
Pokud máte peníze na investování nad částku, kterou dorovnává váš zaměstnavatel, nebo nemáte účty financované zaměstnavatelem, pak to mohou být chvíle, kdy může být výhodnější investovat na vlastní pěst.