Piano 401(k) vs. Stock-Picking: Una panoramica
Investire in un piano 401(k) può essere frustrante per chi ama scegliere i propri titoli. Le offerte disponibili attraverso un datore di lavoro possono essere limitate. E, naturalmente, ci sono restrizioni su quel 401(k). La più grande è che non si possono toccare i soldi fino a quando non si è poco meno di 60 anni senza incorrere in una penalità.
Ma ci sono vantaggi sostanziali per un piano 401(k) che devono essere considerati da chiunque stia pensando di andare da solo a investire nella pensione. I benefici fiscali sono sostanziali. Inoltre, quasi la metà dei datori di lavoro corrisponde una parte dei contributi dei loro dipendenti a un 401(k). Il tasso medio massimo di corrispondenza è il 3,5% del contributo del dipendente.
Il 401(k) a volte riceve un brutto colpo. I guru finanziari si lamentano che è un povero sostituto di un piano pensionistico e che ci possono essere opzioni migliori per investire i vostri soldi. Ma investire per conto proprio è una di quelle opzioni migliori? Confrontiamo i due.
Punti chiave
- Il contributo del 401(k) si basa sul reddito al lordo delle tasse, abbassando il conto fiscale immediato di un individuo.
- Le tasse sul denaro sono ritardate fino ai prelievi, aiutando a mantenere il saldo del 401(k) nel tempo.
- Circa la metà dei datori di lavoro contribuisce ai piani 401(k) dei loro dipendenti, con una media del 3%.
Il piano 401(k)
In primo luogo, un 401(k) ha dei vantaggi fiscali. Il denaro investito viene sottratto dai guadagni prima delle tasse. Così, circa un terzo di un contributo annuale di 2.000 dollari è effettivamente annullato dal risparmio immediato dell’imposta sul reddito di cui gode il dipendente.
I guadagni di capitale sul denaro sono esenti da tasse fino a quando il denaro viene ritirato o, per usare il gergo del governo, fino a quando vengono fatte le distribuzioni. Ritardare le tasse fino alla distribuzione mantiene più denaro investito nel vostro conto durante gli anni di lavoro, e questo equivale a maggiori guadagni nel tempo. Inoltre, circa la metà delle aziende che offrono piani 401(k) danno un contributo corrispondente. È difficile dire di no ai soldi gratis.
Ma con ogni vantaggio arriva un compromesso. Non puoi toccare i soldi del 401(k) fino a quando non raggiungi l’età 59½ senza pagare l’imposta sul reddito dovuta più una penalità del 10%. (Ci sono alcune eccezioni come l’invalidità.)
$66,000
L’importo di un saldo 401(k) supererebbe il saldo di un singolo stock-picker, assumendo un investimento di $2,000 all’anno con il 3% del datore di lavoro e un tasso di crescita del 7% all’anno per 35 anni.
Le tue opzioni di investimento sono limitate alle scelte offerte dal tuo datore di lavoro. Queste generalmente includono una gamma abbastanza ampia di fondi comuni, da fondi molto conservativi a fondi molto aggressivi, per soddisfare la maggior parte degli investitori. Il tuo datore di lavoro può anche offrire un’opzione auto-diretta dove puoi gestire tutti o una parte dei tuoi fondi per conto tuo.
Infine, nessuno può prevedere quale sarà l’aliquota fiscale quando andrai in pensione. Questo rende difficile stimare quanti soldi avrete per andare in pensione. (Se un Roth 401(k) è disponibile per voi, considerate questa opzione. Si pagano le tasse sul reddito in anticipo e non si pagano tasse sulle distribuzioni quando si ritirano i soldi.
Stock-Picking
Molti di noi hanno grandi obiettivi finanziari che non sono legati alla pensione: Un acconto per una casa o un’istruzione universitaria, per esempio.
Questo fa sembrare l’investimento in proprio un’opzione attraente. Il denaro nel tuo conto è disponibile in qualsiasi momento per qualsiasi scopo. Non ci sono penali del 10% e non devi soddisfare alcun requisito per il ritiro.
Se un Roth 401(k) è disponibile per te, considera questa opzione. Pagherai le tasse sul reddito in anticipo e non pagherai tasse sulle distribuzioni quando ritirerai il denaro.
Hai anche la libertà di investire in qualsiasi cosa tu voglia. Ma questo non lo rende la scelta migliore. Per cominciare, non c’è nessuna corrispondenza aziendale per il denaro che investite per conto vostro.
I vantaggi fiscali di un piano 401(k) combinati con una corrispondenza del datore di lavoro sono una combinazione vincente. Se investite $2.000 all’anno per 35 anni, assumendo un tasso di crescita del 7% all’anno, un 401(k) con un 3% di abbinamento del datore di lavoro guadagnerebbe circa $66.000 in più di un conto di intermediazione.
“Se investite la vostra pensione direttamente in azioni invece di un conto pensione, sarete soggetti a tasse sui dividendi e sulle plusvalenze quando vendete le azioni. Si ha anche la variabilità della performance del prezzo delle azioni che può richiedere di vendere in un momento inopportuno. Mentre si può desiderare di comprare e tenere, le prospettive economiche possono cambiare, richiedendo di vendere e realizzare plusvalenze”, spiega Kirk Chisholm, un gestore patrimoniale presso Innovative Advisory Group a Lexington, Mass.
C’è anche la questione della vostra abilità come investitore. Fare soldi significativi nel tempo come stock-picker è estremamente difficile. Anche i professionisti hanno difficoltà a sovraperformare il mercato generale. Ecco perché i fondi indicizzati sono così popolari.
Per la maggior parte delle persone, il 401(k) è la scelta migliore, anche se le opzioni di investimento disponibili sono meno che ideali. Per i migliori risultati, si potrebbe attaccare con i fondi indicizzati che hanno basse commissioni di gestione.
Se avete soldi da investire oltre l’importo che è abbinato dal vostro datore di lavoro o non avete conti sponsorizzati dal datore di lavoro, allora questi possono essere momenti in cui investire per conto proprio può essere più vantaggioso.