Actuariële wetenschap

Wat is Actuariële wetenschap?

Actuariële wetenschap is een discipline die financiële risico’s beoordeelt op het gebied van verzekeringen en financiën, met behulp van wiskundige en statistische methoden. Actuariële wetenschap past de wiskunde van kansberekening en statistiek toe om de financiële implicaties van onzekere toekomstige gebeurtenissen te definiëren, te analyseren en op te lossen. Traditionele actuariële wetenschap draait grotendeels rond de analyse van sterfte en de productie van levenstabellen, en de toepassing van samengestelde interest.

Inzicht in de actuariële wetenschap

Actuariële wetenschap probeert het risico dat een gebeurtenis zich voordoet te kwantificeren met behulp van waarschijnlijkheidsanalyse, zodat de financiële impact ervan kan worden bepaald. Actuariële wetenschap wordt typisch gebruikt in de verzekeringssector door actuarissen. Actuarissen analyseren wiskundige modellen om de waarschijnlijkheid dat een gebeurtenis zich voordoet te voorspellen, zodat een verzekeringsmaatschappij fondsen kan toewijzen om eventuele claims als gevolg van de gebeurtenis uit te betalen. Door bijvoorbeeld de sterftecijfers van personen van een bepaalde leeftijd te bestuderen, kunnen verzekeringsmaatschappijen inzicht krijgen in de waarschijnlijkheid of het tijdsbestek van de uitkering van een levensverzekering.

Actuariële wetenschap werd een formele wiskundige discipline aan het eind van de 17e eeuw door de toegenomen vraag naar langetermijnverzekeringsdekking. De actuariële wetenschap omvat verschillende met elkaar verbonden onderwerpen, waaronder wiskunde, waarschijnlijkheidsrekening, statistiek, financiën, economie en informatica. In het verleden gebruikte de actuariële wetenschap deterministische modellen bij het opstellen van tabellen en premies. In de afgelopen 30 jaar heeft de wetenschap revolutionaire veranderingen ondergaan als gevolg van de proliferatie van hogesnelheidscomputers en de vereniging van stochastische actuariële modellen met moderne financiële theorie.

Veel hogescholen en universiteiten bieden graden in de actuariële wetenschap aan, die bestaat uit een solide basiscursus in wiskunde, statistiek en economie en over alle soorten beleggingen.

Toepassingen van Actuariële Wetenschap

Levensverzekeringen en pensioenplannen zijn de twee belangrijkste toepassingen van de actuariële wetenschap. De actuariële wetenschap wordt echter ook toegepast in de studie van financiële organisaties om hun verplichtingen te analyseren en de financiële besluitvorming te verbeteren. Actuarissen gebruiken deze gespecialiseerde wetenschap om de financiële, economische en andere zakelijke toepassingen van toekomstige gebeurtenissen te evalueren.

Verzekeringen

In traditionele levensverzekeringen, richt de actuariële wetenschap zich op de analyse van sterfte, de productie van levenstabellen, en de toepassing van samengestelde rente, dat is de geaccumuleerde rente van voorgaande perioden plus de rente op de hoofdbelegging. Als gevolg hiervan kan de actuariële wetenschap helpen bij het ontwikkelen van beleid voor financiële producten zoals lijfrentes, wat beleggingen zijn die een vaste inkomensstroom uitkeren. Actuariële wetenschap wordt ook gebruikt om de verschillende financiële uitkomsten te bepalen voor belegbare activa die door non-profitorganisaties worden aangehouden als gevolg van schenkingen.

In de ziektekostenverzekering, met inbegrip van door de werkgever verstrekte plannen en sociale verzekeringen, omvat de actuariële wetenschap het analyseren van percentages van

• Invaliditeit in de bevolking of het risico dat een bepaalde groep mensen invalide wordt
• Morbiditeit of de frequentie en de mate waarin een ziekte in een bevolking voorkomt
• Mortaliteit of sterftecijfer, dat het aantal sterfgevallen in een populatie meet dat het gevolg is van een specifieke ziekte of gebeurtenis
• Fertiliteit of vruchtbaarheidscijfer, dat het aantal geboren kinderen meet

Voorbeeld worden invaliditeitspercentages bepaald voor veteranen die in de uitoefening van hun dienst gewond zijn geraakt. Bepaalde percentages worden toegekend aan de mate van invaliditeit om de uitbetaling van de invaliditeitsverzekering te bepalen.

Actuariële wetenschap wordt ook toegepast op eigendoms-, ongevallen-, aansprakelijkheids- en algemene verzekeringen – omstandigheden waarin de dekking over het algemeen wordt verleend op een hernieuwbare periode, (zoals jaarlijks). De dekking kan aan het eind van de periode door beide partijen worden opgezegd.

Pensioenen

In de pensioensector vergelijkt de actuariële wetenschap de kosten van alternatieve strategieën met betrekking tot het ontwerp, de financiering, de boekhouding, de administratie, en het onderhoud of het herontwerp van pensioenplannen. Een pensioenregeling is een toegezegd-pensioenregeling, een soort pensioenregeling met bijdragen van de werkgever die opzij worden gelegd en bij pensionering aan de werknemers worden uitbetaald.

De korte- en langetermijnrente op obligaties heeft grote invloed op pensioenregelingen en hun beleggingsstrategieën. Obligaties zijn schuldinstrumenten die zijn uitgegeven door overheden en bedrijven en die doorgaans een periodieke rente betalen. In een omgeving met een lage rente kan een pensioenregeling bijvoorbeeld moeite hebben om inkomsten te genereren uit de obligaties waarin het heeft belegd, waardoor de kans toeneemt dat de pensioenregeling zonder geld komt te zitten.

Andere factoren die van invloed zijn op de levensvatbaarheid van een pensioenregeling zijn onder meer uitkeringsregelingen, collectieve onderhandelingen, de concurrenten van de werkgever en veranderende demografische kenmerken van de beroepsbevolking. Belastingwetten en het beleid van de Internal Revenue Service (IRS) met betrekking tot de berekening van pensioenoverschotten hebben ook invloed op de financiën van een pensioenplan. Daarnaast kunnen economische omstandigheden en trends op de financiële markten van invloed zijn op de waarschijnlijkheid dat een pensioenregeling gefinancierd blijft.