401(k)-plan vs. aktieplockning: En översikt
Investeringar i en 401(k)-plan kan vara frustrerande för personer som gillar att välja sina egna aktier. Det tillgängliga utbudet via en arbetsgivare kan vara begränsat. Och naturligtvis finns det begränsningar för den 401(k). Den största är att du inte kan röra pengarna förrän du är strax före 60 år utan att drabbas av en straffavgift.
Men det finns betydande fördelar med en 401(k)-plan som måste beaktas av alla som funderar på att gå solo på pensionsinvesteringar. Skattefördelarna är betydande. Dessutom matchar nästan hälften av arbetsgivarna någon del av sina anställdas bidrag till en 401(k). Den genomsnittliga maximala matchningsgraden är 3,5 % av arbetstagarens bidrag.
401(k) får ibland ett dåligt rykte. Finansiella gurus klagar på att det är en dålig ersättning för en pensionsplan och att det kan finnas bättre alternativ för att investera dina pengar. Men är investeringar på egen hand ett av dessa bättre alternativ? Låt oss jämföra de två.
Nyckelresultat
- En 401(k)-avgift baseras på inkomst före skatt, vilket sänker individens omedelbara skattesedel.
- Skatterna på pengarna fördröjs tills de tas ut, vilket bidrar till att upprätthålla 401(k)-saldot över tid.
- Omkring hälften av arbetsgivarna bidrar till sina anställdas 401(k)-planer, med en medianmatchning på 3 %.
401(k)-planen
För det första har en 401(k) skattefördelar. De investerade pengarna dras av från inkomsterna före skatt. Således upphävs ungefär en tredjedel av ett årligt bidrag på 2 000 dollar i praktiken av den omedelbara inkomstskattebesparing som den anställde åtnjuter.
Kapitalvinsterna på pengarna är skattefria fram till dess att pengarna tas ut eller, för att använda regeringens jargong, fram till dess att utdelningar görs. Genom att skjuta upp skatten tills den delas ut behålls mer pengar investerade på kontot under dina arbetsår, och det är lika med större inkomster över tiden. Dessutom gör ungefär hälften av de företag som erbjuder 401(k)-planer ett matchande bidrag. Det är svårt att säga nej till gratis pengar.
Men med varje fördel kommer en kompromiss. Du kan inte röra 401(k)-pengar förrän du når 59½ års ålder utan att betala den inkomstskatt som ska betalas plus en skatteavgift på 10 %. (Det finns vissa undantag, t.ex. vid invaliditet.)
$66 000
Summan som ett 401(k)-saldo skulle överstiga en enskild aktiesparares saldo, om man utgår från en investering på 2 000 dollar per år med 3 % matchning från arbetsgivaren och en tillväxt på 7 % per år under 35 år.
Dina investeringsalternativ begränsas till de alternativ som din arbetsgivare erbjuder. Dessa inkluderar i allmänhet ett tillräckligt brett utbud av gemensamma fonder, från mycket konservativa till mycket aggressiva fonder, för att tillfredsställa de flesta investerare. Din arbetsgivare kan till och med erbjuda ett självstyrt alternativ där du kan förvalta alla eller en del av dina fonder på egen hand.
För det sista kan ingen förutsäga vad skattesatsen kommer att vara när du går i pension. Det gör det svårt att uppskatta hur mycket pengar du kommer att ha att pensionera dig på. (Om en Roth 401(k) är tillgänglig för dig ska du överväga det alternativet. Du betalar inkomstskatten i förväg och betalar ingen skatt på utdelningarna när du tar ut pengarna.)
Stock-Picking
Många av oss har stora ekonomiska mål som inte har med pensionering att göra: En handpenning på ett hus eller en collegeutbildning, till exempel.
Det får investeringar på egen hand att framstå som ett attraktivt alternativ. Pengarna på ditt konto är tillgängliga när som helst för vilket ändamål som helst. Det finns inga straffavgifter på 10 % och du behöver inte uppfylla några krav för uttag.
Om en Roth 401(k) är tillgänglig för dig ska du överväga det alternativet. Du betalar inkomstskatterna i förväg och betalar ingen skatt på utdelningarna när du tar ut pengarna.
Du får också friheten att investera i vad du vill. Men det gör det inte till det bättre valet. Till att börja med finns det ingen företagsmatchning för de pengar du investerar på egen hand.
Skattefördelarna med en 401(k)-plan i kombination med en arbetsgivarmatch är en vinnande kombination. Om du investerar 2 000 dollar per år under 35 år, med en tillväxttakt på 7 % per år, skulle en 401(k) med 3 % arbetsgivarmatchning tjäna cirka 66 000 dollar mer än ett mäklarkonto.
”Om du investerar din pension direkt i aktier i stället för på ett pensionskonto kommer du att beskattas på utdelningar och kapitalvinster när du säljer aktierna. Du har också variationen i aktiekursutvecklingen som kan kräva att du säljer vid en olämplig tidpunkt. Även om du kanske vill köpa och behålla kan de ekonomiska utsikterna förändras, vilket gör att du måste sälja och realisera kapitalvinster”, förklarar Kirk Chisholm, förmögenhetsförvaltare på Innovative Advisory Group i Lexington, Mass.
Det finns också en fråga om din skicklighet som investerare. Att tjäna betydande pengar över tid som aktieplockare är extremt svårt. Till och med proffsen har svårt att överträffa den totala marknaden. Det är därför indexfonder är så populära.
För de flesta människor är 401(k) det bättre valet, även om de tillgängliga investeringsalternativen är mindre än idealiska. För bästa resultat kan du hålla dig till indexfonder som har låga förvaltningsavgifter.
Om du har pengar att investera utöver det belopp som matchas av din arbetsgivare eller om du inte har konton som sponsras av arbetsgivaren, så kan detta vara tillfällen då det kan vara mer fördelaktigt att investera på egen hand.